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1.京东物流公布上半年业绩
8月16日，京东物流发布了2023年第二季度及上半年业绩报告。
财报显示，今年上半年，京东物流总营收777.61亿元，同比增长32.6%。其中，第二季度营收同比增长31.2%至410亿元，净利润5.08亿元，去年同期为亏损8340万元，调整后净利润8.3亿元，同比增长288%。
（截自京东物流截至2023年6月30日止三个月及六个月业绩公告）
从核心数据来看，今年上半年京东物流的表现极为亮眼。其中去年纳入报表的德邦，对京东物流的业绩增长起到了很大的推动作用。
德邦物流财报显示，今年上半年，德邦营业收入156.93亿元，同比增长6.03%；归属于上市公司股东的净利润2.43亿元，同比增长196.52%；扣非后净利润1.31亿元，同比增长284.63%，扭亏为盈。
收购德邦后，京东物流最重要的变化是，除了弥补大型物流的短板，还增加了外部客户的收入占比。
今年上半年，来自京东集团的京东物流营收为239亿元，较去年的244亿元减少5.75亿元。来自外部客户的收入增长迅速，同比增长57.7%至538.97亿元，已连续四个季度占总收入的70%左右。
具体到业务，今年上半年，京东物流综合供应链客户收入389亿元，同比微增2%，收入占比从去年的65%下降到50%；其他客户收入389亿元，同比增长89%，占比从35%提升至50%。增长主要是由于快递服务业务量增加，以及德邦合并的增量影响。
（截自京东物流截至2023年6月30日止三个月及六个月业绩公告）
值得一提的是，去年11月，刘向全体员工发出一封信，提到从2023年1月1日起，为数十万德邦员工缴纳五险一金，包括所有德邦员工在内的所有后勤基层员工将享受数百亿的“住房保障基金”。
从财务数据来看，刘切实履行了自己的承诺。截至2023年6月30日，京东物流拥有员工超过43万人，其中一线员工超过41万人。今年上半年，京东物流一线员工薪酬福利支出达260亿元，同比增长26.1%。
从依赖京东输血到具备自我造血能力，京东物流逐渐减少了对京东的依赖，走上了外部增长的发展道路。
2.补短板，提质量，京东物流巩固护城河
从2007年京东自建物流，到2017年京东物流集团成立，再到现在外部客户占比近70%，高效优质的服务体验一直是京东物流的核心竞争力，也是其优化的方向。
我们可以看到，京东物流的全程运输版图已经逐渐完善。
一系列的收购和业务协作弥补了京东物流的短板，进一步提升了其综合物流网络、供应链能力和服务质量。
截至2023年6月30日，京东物流在中国运营的仓库数量超过1600个，包括云仓在内的仓网总管理面积超过3200万平方米。在全球运营近90个保税仓、直邮仓、海外仓，总管理面积近90万平方米。
在不断扩张的同时，京东物流从未停止探索更高品质服务的步伐。
在大件货物运输领域，5月，京东物流在大件货物100%送达、装载的基础上，推出了业内首个“发、装、拆、收”一体化增值服务，将家电售后服务从多次上门升级为一次上门；7月，京迈商务中心宣布京东快递联合德邦快递推出大件物品上门取件服务，全面提升消费体验。
在非实时同城配送领域，京东物流推出了“云仓达”产品，为同城非实时需求的经销商订单提供半日履行计划；在同城即时配送领域，达达近日在京东快递推出“专享即时配送”产品，实现了全国50个城市极速配送服务，平均20分钟上门取件，1小时同城配送，3公里内订单30分钟送达。
（京东快递“寄快递”页面，同城订单场景下可选“特瞬送同城”。图源达达集团黑板报公众号）
在经济下行、电商行业回归低价的背景下，618前夕，京东物流也对供应链产品进行了升级，针对电商平台商家推出了更具性价比的经济型仓储产品。
凭借遍布全国乃至全球的仓储物流网络，以及成熟的一体化供应链解决方案，京东物流成功打造了快消品、家电及家具、3C、服装、汽车、生鲜等六大行业的标杆项目，吸引了更多外部客户合作。
如京东物流复制了服务沃尔沃、上汽通用五菱的成功经验，为李等众多国内外新能源汽车客户提供了汽后零配件一体化供应链服务，满足了客户在库存布局、安全管理、服务响应、性能限制等方面的需求。
此外，在电商领域，除了京东，京东物流与Tik Tok、Aauto快消、视频号等直播电商平台的合作也在不断深入。比如今年春节期间，京东物流成为了Aauto更快电商的官方物流合作伙伴。
总之，完善的供应链体系和高效优质的服务，让京东物流成为京东做电商的护城河，也给了京东物流走出京东的强大信心，作为物流开放平台，拓展更多外部客户。
3.京东物流与菜鸟近身肉搏战
“从长远来看，除了邮局系统，民营物流只能是2+1的结构——京东和顺丰将成为两大物流巨头。”
2017年，刘多次在公开场合发表对中国未来物流格局的看法。在刘的心里，只有顺丰是一个值得尊敬的对手，而菜鸟只是一个数据平台。
随后的几年，正如刘所预言的那样，行业内的倒闭、并购、重组不断上演，而独立运营的顺丰、京东物流则以卓越的服务不断发展壮大。
然而，这个曾经被刘看不起的菜鸟，却以惊人的速度成长起来，成为物流行业最大的变数。
以前，送货上门的快递服务和当天、次日的物流时效是京东物流和顺丰的标签，也是商家和消费者选择的最重要因素，但今天的菜鸟也在向极致的服务体验进化。
服务方面，从去年开始，菜鸟投入数十亿推广送货上门服务；同时，菜鸟还切入大件配送领域，投入10亿元打造万人规模的终端配送师傅团队，并与天猫联合宣布，未来三年，天猫大件电器家装产品将实现100%“一次性上门，免费配送”。
在时效上，今年3月，菜鸟联合天猫超市推出“1212”半天模式:中午12点前下单，下午到货；晚上12点前下单，第二天早上到，比京东物流的“211限时达”模式快4小时。
值得注意的是，在国际物流领域，菜鸟已经成为全球四大跨境物流网络之一。今年，菜鸟将与全球速卖通联合推出“全球五日快递”产品，进一步提升国际快递的时效和服务。
今年6月，成立10年的菜鸟终于推出自营快递业务“菜鸟快递”，主打半日送达、次日送达、送货上门、夜间收件等优质服务。
经过阿里“1+6+N”的组织变革，菜鸟集团已经启动上市计划，最新估值达到1850亿元，已经超过目前京东物流737亿元的市值，在所有上市的中国物流企业中仅次于顺丰。
（图源：胡润研究院）
当然，估值和实际市值不能完全比较，但如此高的估值也证明了资本市场对菜鸟有足够的信心。
根据阿里巴巴集团2024财年第一季度财报，截至2023年6月30日，菜鸟集团实现营收231.64亿元，同比增长34%；阿里2023财年年报显示，菜鸟过去6个财年的复合增长率达到62%，增长势头非常强劲。
三十年河东，三十年河西。刘曾经过于绝对的预言破灭了。在瞬息万变的快递市场，是决斗还是三足鼎立，谁将是能笑到最后的巨头，我们拭目以待。
